Création et histoire de HLD Private Equity
Le groupe HLD existe depuis 13 ans. Il a été co-fondé par trois entrepreneurs spécialisés dans l’investissement : Jean-Philippe Hecketsweiler, Jean-Bernard Lafonta et Philippe Donnet. Le sigle HLD fait référence à leurs noms.
Le fonds a pour objectif de proposer un tremplin à des entreprises européennes à forte capacité de développement. Il va plus loin que la simple levée de fonds en proposant un partenariat aux entreprises financées : conseils opérationnels, accompagnement à toutes les étapes de croissance.
La philosophie du fonds est d’adopter une approche long terme pour permettre le plein épanouissement des entreprises du portefeuille. Pour cela, il propose des investissements à capitaux permanents (en opposition aux capitaux propres) pour protéger la santé financière des sociétés. HLD effectue ses investissements avec une trentaine de familles d’actionnaires, réputées dans les marchés européens et en phase avec l’approche entreprenariale du groupe.
En 13 ans d’existence, HLD a effectué 70 opérations de croissance, 28 achats et 6 cessions possédant un TRI supérieur à 30 % sur 10 ans.
Portefeuille Private Equity de HLD
Le groupe HLD possède aujourd’hui 22 entreprises dans son portefeuille. Elles appartiennent aux secteurs suivants :
- Business et services financiers, avec par exemple Kiloutou (location d’équipements pour la construction), Tessi (processus d’entreprise digitalisé) ;
- Santé : Elivie (soins à domicile), Fillmed (médecine esthétique) ;
- Industrie : Apateq (traitement des eaux usées), Aresia (aéronautique civile) ;
- Commerce de détail, Consommation et Loisirs : SVR (cosmétiques), Ba&sh (prêt-à-porter) ;
- Tech, Médias et Communication : Microwave Vision (électronique)...
Au total, ces 22 entreprises représentent 35 692 employés et ont réalisé une croissance organique de 10 % en 2022.
→ Les meilleurs fonds d’investissement en France
Informations légales
HLD Private Equity est une société anonyme au capital social de 126 000 euros. Son siège social est situé 9b boulevard Prince-Henri, 1724 Luxembourg. Le fonds est enregistré auprès du Registre de Commerce et des Sociétés du Luxembourg sous le numéro RCS B 178517.
Stratégie d’investissement de HLD Private Equity
Le groupe HLD articule son activité autour de 2 stratégies phares :
- capitaux permanents (long terme)
- Private Equity (entreprises à fort potentiel).
HLD a ajouté un troisième axe : les financements dans le secteur RSE. En 2018, il a créé le Fonds HLD Méditerranée, destiné à protéger la biodiversité des milieux marins. D’autres projets sont également soutenus par le groupe :
- le GIS Posidonie : Groupement d’Intérêt Scientifique de recherche en biologie marine pour les collectivités et l’Europe ;
- le projet Floating Reef : développement de bouées d’amarrage biomimétiques.
Quel que soit le secteur d’investissement, HLD fonctionne en investissant ses fonds propres et dans une optique de développement à horizon lointain. Ainsi, les fonds n’ont pas de durée de détention fixée en amont afin de permettre une plus grande flexibilité aux entreprises financées. Elles peuvent ainsi évoluer à leur rythme et optimiser leur croissance. La cession des parts se fait ainsi en fonction de la croissance organique et non d’un échéancier.
→ Montagu Private Equity : une société de gestion bien implantée
Rappels sur le capital-investissement
Le Private Equity a souvent été réservé à des investisseurs aguerris, même s’il tend à s’ouvrir au grand public avec des tickets d’entrée plus accessibles. Il s’agit d’une opération qui consiste à investir dans des entreprises non cotées en bourse, ce qui signifie que ces entreprises ne sont pas accessibles au grand public pour l'achat d'actions. Les investisseurs du Private Equity achètent des parts d'entreprises privées, souvent avec l'objectif de les développer et de les revendre ultérieurement pour réaliser un bénéfice. Ce processus se fait sur une période de plusieurs années, contrairement à d'autres investissements plus liquides.
Une des caractéristiques principales du Private Equity est son engagement actif dans la gestion des entreprises acquises. Les investisseurs apportent souvent leur expertise opérationnelle et stratégique pour améliorer la performance de l'entreprise, parfois en réorganisant, en développant de nouveaux produits ou en optimisant les processus internes.
Le Private Equity comporte des risques spécifiques, à commencer par l'illiquidité : les investissements sont bloqués sur une période prolongée, allant de cinq à dix ans.
Autre facteur de risque : le succès des investissements en Private Equity dépend fortement de la santé et de la croissance de l'entreprise ciblée, ce qui peut être incertain dans un environnement économique changeant.
Il est conseillé de s’intéresser au Private Equity lorsqu’on a déjà effectué plusieurs placements pérennes et lorsqu’on est disposé à avancer un capital qui sera inaccessible pendant un cycle de 5 à 7 ans (minimum) tout en restant exposé à un risque de perte.
Important : Climb n'est pas une entreprise appartenant à la société présentée dans cet article. Climb n’est pas affilié à ce fonds pour ses opérations commerciales, et n’a pas été rémunéré pour une quelconque communication. Notre équipe d'experts en finance se tient disponible pour répondre à toutes vos demandes d'informations et besoins concernant le conseil en investissement et les produits de placements. Les conseils apportés sur la stratégie de patrimoine ne donnent pas lieu à une obligation de résultat, en particulier si les rendements des produits ne sont pas garantis. Si vous constatez une incohérence concernant les informations mentionnées sur cette page, contactez le management de Climb pour demander une modification.